Прибутки зберігаються в тому, що вони є, як їх обчислювати і приклади

The нерозподілений прибуток є чистий прибуток, накопичений на сьогоднішній день, або прибуток, отриманий компанією після обліку виплати дивідендів акціонерам.

Його також називають прибутком прибутку. Вона являє собою резервні гроші, які є в розпорядженні адміністрації компанії, реінвестуються в бізнес.

Ця сума коригується, коли існує запис у бухгалтерському обліку, який впливає на рахунок доходів або витрат. Великий баланс нерозподіленого прибутку означає фінансову здорову організацію.

Компанія, яка зазнала більших збитків, ніж прибутки до цього часу, або яка розподілила більше дивідендів, ніж у балансі нерозподіленого прибутку, матиме від'ємне сальдо в рахунку нерозподіленого прибутку. Якщо так, то цей негативний баланс називається накопиченим дефіцитом.

Баланс залишку нерозподіленого прибутку або накопиченого дефіциту відображається у розділі капіталу балансу компанії.

Індекс

• 1 Що таке нерозподілений прибуток??
  • 1.1 Використання прибутку
  • 1.2 Управління проти акціонерів
  • 1.3 Дивіденди та нерозподілений прибуток
• 2 Як розрахувати їх?
• 3 Приклади
  • 3.1 Розрахунок показника
• 4 Посилання

Що таке нерозподілений прибуток??

Компанія генерує прибуток, який може бути позитивним (прибутком) або негативним (втрати).

Використання прибутку

Наступні варіанти широко охоплюють всі можливості щодо використання отриманого прибутку:

- Розподілити всі або частину акціонерів компанії у формі дивідендів.

- Інвестуйте для розширення бізнес-операцій, таких як збільшення виробничих потужностей або наймання більше торгових представників.

- Інвестуйте для запуску нового продукту або варіанту. Наприклад, виробник холодильників прагне виробляти кондиціонери. З іншого боку, виробник шоколадних печива випускає оранжеві або ананасові смакові варіанти.

- Використовуйте для будь-якого можливого злиття, придбання або партнерства, що призводить до покращення бізнес-перспектив.

- Викуп акцій.

- Вони можуть утримуватися в резерві до майбутніх втрат, таких як продаж дочірньої компанії або очікуваний результат судового позову..

- Сплатити будь-який непогашений борг, який може мати компанія.

Перший варіант призводить до того, що прибуток грошей залишає рахунки компанії назавжди, оскільки дивідендні виплати є незворотними.

Всі інші варіанти знешкоджують гроші прибутку, щоб використовувати їх у межах бізнесу. Ці інвестиції та фінансування становлять нерозподілений прибуток.

Управління проти акціонерів

Коли компанія виробляє надлишкові доходи, частина акціонерів може очікувати певного доходу у вигляді дивідендів. Це як нагорода за розміщення ваших грошей у компанії.

Трейдери, які шукають короткостроковий прибуток, також можуть вважати за краще отримувати дивідендні виплати, які пропонують миттєвий прибуток. З іншого боку, керівництво компанії може подумати, що гроші можуть бути використані краще, якщо вони зберігаються всередині компанії.

Керівництво та акціонери можуть сподобатися, щоб компанія зберігала прибуток з різних причин:

- Будучи більш поінформованим про ринок і бізнес компанії, керівництво може уявити собі проект високого зростання, який вони сприймають як кандидата для отримання значних прибутків у майбутньому.

- У довгостроковій перспективі такі ініціативи можуть призвести до кращої прибутковості акціонерів компанії, а не до отримання виплат за дивідендами..

- Бажано виплачувати борг з високими відсотками, замість виплати дивідендів.

Часто керівництво компанії вирішує виплачувати номінальну суму дивідендів і зберігати значну частину прибутку. Це рішення дає користь для всіх.

Дивіденди та нерозподілений прибуток

Дивіденди можуть бути розподілені готівкою або акціями. Обидві форми розподілу зменшують нерозподілений прибуток.

Оскільки компанія втрачає право власності на свої ліквідні активи у вигляді грошових дивідендів, це зменшує вартість активів компанії в балансі, що впливає на нерозподілений прибуток..

З іншого боку, хоча дивіденди в акціях не призводять до відтоку грошових коштів, оплата акцій переводить частину нерозподіленого прибутку до простих акцій.

Як їх розрахувати?

Нерозподілений прибуток розраховується шляхом додавання чистого прибутку (або віднімання чистих збитків) до нерозподіленого прибутку попереднього періоду, а потім віднімання будь-яких дивідендів, виплачених акціонерам. Математично формула буде:

Збережені прибутки = Прибуток, що залишився на початок періоду + Чистий прибуток (або збиток) - Грошові дивіденди - Дивіденди в акціях.

Сума розраховується на кінець кожного звітного періоду (щоквартально / річний). Як випливає з формули, нерозподілений прибуток залежить від відповідного показника попереднього терміну.

Отримане число може бути позитивним або негативним залежно від чистого прибутку або збитку, що генерується компанією.

Альтернативно, компанія, яка сплачує велику суму дивідендів, що перевищує інші цифри, також може призвести до того, що нерозподілений прибуток стане негативним.

Будь-який елемент, що впливає на чистий прибуток (або збиток), вплине на нерозподілений прибуток. Серед цих елементів: виручка від реалізації, вартість реалізованого товару, амортизація та операційні витрати.

Приклади

Один із способів оцінки успішності компанії, яка використовує нерозподілений прибуток, - це ключовий показник, який називається "нерозподілений прибуток за ринковою вартістю".

Він розраховується на певний період часу, оцінюючи зміну ціни акцій щодо прибутку, що зберігається компанією.

Наприклад, протягом п'яти років, у період з вересня 2012 року по вересень 2017 року, вартість акцій Apple зросла з 95,30 до 154,12 долара за акцію..

Протягом того самого п'ятирічного періоду загальний прибуток на акцію становив 38,87 доларів, а загальний розмір дивідендів, що виплачувався компанією, становив 10 доларів за акцію..

Ці цифри доступні в розділі "ключові показники" звітів компанії.

Різниця між прибутком на акцію та загальними дивідендами дає чистий прибуток, що зберігається компанією: $ 38.87 - $ 10 = $ 28.87. Тобто протягом цього п'ятирічного періоду компанія мала нерозподілений прибуток у розмірі $ 28,87 за акцію.

За той же час ціна його акцій зросла на $ 154,12 - $ 95,30 = $ 58,82 за акцію.

Розрахунок показника

Поділіть це підвищення ціни на акцію між нерозподіленим прибутком на акцію, що дає фактор: $ 58,82 / $ 28,87 = 2,04.

Цей фактор свідчить, що за кожен долар нерозподіленого прибутку, компанії вдалося створити ринкову вартість $ 2.04.

Якщо б компанія не утримала ці гроші і просила кредит з відсотками, то отримана вартість була б нижчою через платежі відсотків.

Нерозподілений прибуток пропонує вільний капітал для фінансування проектів. Це дозволяє створити ефективну вартість прибутковими компаніями.

Список літератури

1. Investopedia (2018). Збережені прибутки Взяті з: investopedia.com.
2. Стівен Брегг (2017). Нерозподілений прибуток. Інструменти обліку. Взяті з: accountingtools.com.
3. МФК (2018). Збережені прибутки Взяті з: corporatefinanceinstitute.com.
4. Гарольд Аверкамп (2018). Що таке нерозподілений прибуток? Тренер з обліку. Взяті з: accountingcoach.com.
5. Інвестування відповідей (2018). Збережені прибутки Взяті з: investinganswers.com.